Omtrix ha participado en las siguientes iniciativas:
1. Administración de ProFund Internacional (1994 –
2005)
En 1994, Omtrix fue designado para establecer y administrar ProFund
Internacional, un fondo de inversión con fines de lucro por valor
de US$ 22 millones de dólares para promover el crecimiento de
intermediarios financieros regulados y sostenibles cuyo mercado objetivo
sea la pequeña y micro empresa en América Latina y el
Caribe. ProFund esperaba obtener para sus inversionistas un elevado
retorno sobre la inversión así como incrementar el acceso
a servicios financieros para micro y pequeños empresarios.
ProFund proveyó recursos de capital y cuasi capital a instituciones
financieramente elegibles con el fin de mejorar y hacer crecer sus operaciones
sobre bases de sostenibilidad a largo plazo. ProFund invirtió
en doce instituciones en diez países y proveyó gobernabilidad
en un ambiente inestable y de rápido crecimiento. Las carteras
de las instituciones de inversión crecieron a más de US$
800 millones, y más de 900.000 pequeños y micro empresarios
fueron servidos por estas instituciones. Como un fondo de término
definido, ProFund fue liquidado después de diez años según
los términos de sus estatutos. Logró una tasa interna
de retorno del 6.65%, y este retorno creó un efecto de demostración,
con el número de intermediarios financieros enfocados en el mercado
aumentando, mientras otros inversionistas siguieron la guía de
ProFund.
2. Supervisión de Instituciones Microfinancieras (2000
– 2004)
En el año 2000, Omtrix fue escogido por el Fondo Multilateral
de Inversiones (FOMIN) del Banco Interamericano de Desarrollo (BID)
para supervisar un portafolio de inversión/crédito por
valor de US$ 11.2 millones de dólares en América Latina
y el Caribe. El acuerdo incluyó la supervisión de instituciones
financieras localizadas en Bolivia, Colombia, República Dominicana,
Panamá, Trinidad y Tobago, Uruguay y Venezuela.
Bajo los términos de este acuerdo, Omtrix fue responsable de
conducir visitas de supervisión, preparar reportes trimestral
y semestralmente para cada operación y ocasionalmente participar
en los directorios de algunas instituciones así como proporcionar
al FOMIN recomendaciones para la toma de decisiones estratégicas.
3. Asistencia técnica en AfriCap Microventures, Ltd.
(2000- presente)
En el año 2000, Omtrix firmó un acuerdo de consultoría
con AfriCap MicroVentures Ltd. para suministrar asistencia técnica
dirigida al establecimiento e implementación de un fondo de inversión
orientado a promover el crecimiento de instituciones financieras reguladas
en África especializadas en proveer servicios a micro y pequeñas
empresas.
Bajo los términos de este contrato, Omtrix ha:
- Participado en la selección
y contratación de un Gerente de Inversiones ubicado localmente
(Sudáfrica)
- Participado en el establecimiento
y organización de la estructura directiva de AfriCap
- Contribuido en la preparación
de guías y políticas de inversión para AfriCap
- Colaborado en levantar
el fondeo necesario: US$ 13.3 millones
Omtrix actualmente suministra servicios de asesoría para AfriCap.
Después de solo cuatro años de existencia, AfriCap ya
es rentable y recientemente devolvió US$ 1 millón a sus
inversionistas. Recientemente, AfriCap II, un fondo más grande
de US$ 50 millones, ha sido creado para satisfacer la creciente demanda
y cultivar nuevas oportunidades de inversión.
4. Estudio de factibilidad de Latin American Mortgage Finance
Facility - LAMFF (1999 – 2001)
Entre el año 1999 y el 2001 Omtrix colaboró con el Grupo
Roble (El Salvador) en la preparación de un estudio de factibilidad
para la creación de una Facilidad Financiera de Hipotecas en
Latinoamérica (LAMFF) para Centroamérica, República
Dominicana, Ecuador Y Panamá. Como una institución prestamista
de segundo orden, LAMFF habría complementado a las instituciones
depositarias al comprar y/o redescontar préstamos hipotecarios
originados por prestamistas primarios. Como resultado LAMFF impulsaría
la adopción de un modelo financiero para vivienda basado en el
mercado así como la introducción de instrumentos innovadores
para la provisión de recursos asequibles a largo plazo para facilitar
la compra de vivienda a familias de ingresos bajos a moderados. Omtrix
completó el estudio de pre-factibilidad a mediados del 2001.
5. Administración del Fondo para Emergencias de Liquidez-
ELF (2002 – presente)
Desde el 2002 Omtrix ha trabajado en conjunto con el Fondo Multilateral
de Inversiones (FOMIN) del Banco Interamericano de Desarrollo (BID)
en la definición y estructuración de un fondo que ayude
al sector de las microfinanzas a enfrentar crisis temporales de liquidez
causadas por eventos exógenos. Omtrix fue nombrado para la administración
de ELF, un fondo de aproximadamente US$ 11.5 millones que funciona como
un prestamista de última instancia para instituciones microfinancieras
(IMFs) ubicadas en Latinoamérica y el Caribe al otorgar préstamos
con plazos de entre 6 y 24 meses a IMFs cuya posición de liquidez
haya sido afectada por circunstancias impredecibles tales como desastres
naturales o crisis económicas. En menos de dos años de
operación, ELF otorgó préstamos de emergencia por
US$ 10.6 millones a doce IMFs. Todos los préstamos están
vigentes y/o han sido pagados de acuerdo con el cronograma establecido.
Omtrix es también responsable de administrar el Fondo de Asistencia
Técnica (TSF) de US$ 780.000 que ha suministrado diagnósticos
técnicos y políticas de contingencia de emergencias a
47 IMFs en catorce países para mejorar su estructura interna
y enfrentar mejor las crisis de liquidez futuras.
6. Administración de Antares Fund (2006 – presente)
Omtrix desarrolló el Fondo Antares del cual actualmente es su
administrador. El Fondo Antares es un fondo de US$ 5 millones de participación
patrimonial con fines de lucro patrocinado por Gray Ghost Microfinance
Fund LLC. El Fondo tiene el fin de aumentar un mercado secundario para
acciones de las IMFs por la adquisición, tenencia e intercambio
de participaciones en las IMFs. Omtrix identifica, conduce la debida
diligencia y estructura inversiones potenciales, así como identifica
compradores potenciales y conduce negociaciones de venta.
Antares Fund invierte en IMFs fuertes y maduras, principalmente en
Latinoamérica y el Caribe y con operaciones sólidas y
posición en el mercado. Antares anticipa ser un inversionista
pasivo adquiriendo acciones de IMFs en gran parte por compras en el
mercado secundario, con una tenencia minoritaria de 3% a 15%, y espera
beneficiarse de la plusvalía durante el periodo de tenencia y
abrir y capturar valor en participaciones ilíquidas de IMFs.
7. Administración de Short Term Liquidity Facility -
STLF (2005 – presente)
La Facilidad de Liquidez a Corto Plazo fue establecida en el 2005 para
suministrar préstamos a corto plazo a IMFs con situaciones temporales
de liquidez causadas por necesidades de fondeo inesperadas. Esta Facilidad
con recursos por US$ 5 millones complementa a ELF al servir como un
prestamista no sistémico de último recurso. Omtrix actúa
como agente para Gray Ghost Microfinance Fund LLC. STLF ha suministrado
dieciocho préstamos a once IMFs por casi US$ 9.2 millones y ha
demostrado su capacidad de rápida operación (menos de
dos semanas). Todos los préstamos están vigentes y ejecutándose
según sus términos originales.
8. Administración de Calmeadow (2005-presente)
Calmeadow es una ONG registrada en Canadá que por más
de 20 años ha apoyado ideas innovadoras en microfinanzas; ideas
que promueven mayores niveles de eficiencia y alcance a través
de la provisión comercial de servicios financieros a prestatarios
de bajo ingreso y microempresarios. Desde su comienzo sencillo como
una obra benéfica familiar, el trabajo de Calmeadow ha producido
grandes impactos en la industria global de microfinanzas. Debido al
tremendo crecimiento de la industria, el rol de Calmeadow ha cambiado.
Sin embargo, Calmeadow continúa enfocándose en cuellos
de botella y barreras de este sector rápidamente cambiante con
la meta de promover apropiadamente y eficientemente servicios financieros
para los individuos de bajo ingreso y sus negocios mediante la participación
de instituciones financieras comerciales
9. Facilidad de Gestión de Riesgo-FGR (Febrero 2008-presente)
La Facilidad de Gestión de Riesgos principalmente abordará
Riesgos de Mercado, Riesgos de Liquidez y Riesgo Operacional y buscará
adaptar estándares internacionales, tales como las metodologías
impulsadas por Basilea II, a la realidad y necesidades de instituciones
reguladas y no reguladas en la región. Omtrix ha sido responsable
tanto por la estructuración como por el levantamiento de recursos
para la facilidad. El plan financiero de la facilidad se completó
recientemente con el aporte de reconocidos participantes en la industria
tales como State Secretariat for Economic Affairs (SECO), Calmeadow,
Appui au Dévelopment Autonome (ADA), DOEN Foundation (DOEN),
and Nederlandse Financierings-Maatschappij voor Ontwikkelingslanden
N.V. (FMO). El total de fondos comprometidos asciende a US$2,200,000.
Estos recursos estarán disponibles para alrededor de 50 IMFs
durante el transcurso de cinco años bajo un esquema de contrapartida
en la cobertura de costos por parte de las IMFs participantes.
10. Representación en juntas directivas
Omtrix monitora y sirve como representante en las juntas directivas
de varias IMFs para inversionistas internacionales como el Fondo Multilateral
de Inversiones del Banco Interamericano de Desarrollo (FOMIN/BID), Desjardins
y Triodos Bank.
11. Proyectos de consultoría del corto plazo
Con su extensivo conocimiento y experiencia en la industria de microfinanzas,
Omtrix se ha comprometido en algunos proyectos de consultoría
a corto plazo, incluyendo trabajar para: